Reddit، المستثمرون يسعون للحصول على ما يصل إلى 748 مليون دولار في الاكتتاب العام المخطط له

(بلومبرج) – تسعى شركة Reddit Inc. ومستثمروها إلى جمع ما يصل إلى 748 مليون دولار فيما سيكون واحدًا من أكبر العروض العامة الأولية حتى الآن هذا العام، وفقًا لأشخاص مطلعين على الأمر.

الأكثر قراءة من بلومبرج

وقال الأشخاص، الذين طلبوا عدم الكشف عن هويتهم لأن المعلومات لم يتم نشرها بعد، إن منصة التواصل الاجتماعي وبعض المساهمين الحاليين فيها يخططون لبيع 22 مليون سهم مقابل 31 إلى 34 دولارًا للسهم الواحد. وذكرت بلومبرج نيوز أن الشركة كانت تسعى للحصول على تقييم يصل إلى 6.5 مليار دولار في الإدراج.

وقال الأشخاص إن الشركة خصصت حوالي 1.76 مليون سهم في الاكتتاب العام ليتم شراؤها من قبل المستخدمين والمشرفين الذين أنشأوا حسابات قبل الأول من يناير. ولن تخضع هذه الأسهم لفترة تأمين، مما يعني أنه يمكن للمالكين بيعها على الموقع. يوم افتتاح التداول، وفقًا لإيداع Reddit في فبراير لدى هيئة الأوراق المالية والبورصات الأمريكية.

ورفض ممثل رديت التعليق.

تقييم رديت

تعكس جهود Reddit للإدراج على مدار أكثر من عامين صعودًا وهبوطًا في السوق، بدءًا من تقديمها السري الأولي في عام 2021، عندما سجلت الاكتتابات العامة الأولية في البورصات الأمريكية رقمًا قياسيًا على الإطلاق بلغ 339 مليار دولار، وفقًا للبيانات التي جمعتها بلومبرج. قامت Reddit بجمع الأموال في ذلك العام بقيمة 10 مليارات دولار، وذكرت بلومبرج نيوز في العام التالي أنه يمكن تقييمها بما يصل إلى 15 مليار دولار في الاكتتاب العام.

وفي الوقت نفسه، تراجعت عمليات الاكتتاب العام في الولايات المتحدة، حيث وصلت إلى 26 مليار دولار فقط في العام الماضي، حسبما تظهر البيانات. في شهر يناير، ذكرت بلومبرج نيوز أن ريديت كان يدرس التعليقات الواردة من الاجتماعات المبكرة مع المستثمرين المحتملين في الاكتتاب العام الأولي، والتي مفادها أنه ينبغي عليه النظر في تقييم لا يقل عن 5 مليارات دولار.

تعد الشركة إضافة رفيعة المستوى إلى قائمة العام للشركات الجديدة والتي ستصبح عامة قريبًا. وكان أكبر هذه الإدراجات هو العرض الذي قدمته شركة Amer Sports Inc. بقيمة 1.57 مليار دولار في يناير. قالت شركة Astera Labs Inc.، وهي شركة تصنيع برمجيات تركز على الذكاء الاصطناعي، في بيان لها يوم الجمعة إنها ستسعى للحصول على ما يصل إلى 534 مليون دولار في الاكتتاب العام الأولي، والذي من المرجح أن يكمل اكتتاب Reddit.

تستمر القصة

اقرأ المزيد: Astera المدعومة من Intel تسعى للحصول على 534 مليون دولار في الاكتتاب العام من خلال نداء الذكاء الاصطناعي

ستتم مراقبة إدراج Reddit عن كثب من قبل المرشحين للاكتتاب العام مثل شركة Rubrik Inc. الناشئة لأمن البيانات المدعومة من شركة Microsoft وشركة Waystar Technologies Inc. لمدفوعات الرعاية الصحية. وتأتي مداولاتهم بعد مجموعة رباعية من عمليات الإدراج الأمريكية بقيادة مصمم أشباه الموصلات Arm Holdings Plc بقيمة 5.23 دولار. فشلت عروض المليار دولار في سبتمبر في إحداث انتعاش دائم في السوق.

تقلص الخسائر

تأسست شركة Reddit في عام 2005، وبلغ متوسط ​​عدد الزوار النشطين يوميًا 73.1 مليون زائر فريد في الربع الرابع، وفقًا لبياناتها في شهر فبراير. أعلنت الشركة عن خسارة صافية قدرها 91 مليون دولار من إيرادات قدرها 804 ملايين دولار في عام 2023، مقارنة بخسارة صافية قدرها حوالي 159 مليون دولار من إيرادات قدرها 667 مليون دولار في العام السابق.

أكبر مساهم في Reddit هو شركة Advance Magazine Publishers Inc.، وهي جزء من إمبراطورية النشر التابعة لعائلة Newhouse التي تمتلك Conde Nast، والتي اشترت Reddit في عام 2006 وأخرجته في عام 2011.

قال Reddit إن الملايين من المستخدمين والمشرفين المخلصين يشكلون مخاطر بالإضافة إلى فائدة للشركة. لدى Redditors علاقة قتالية تاريخية مع الموقع، حيث أطلقوا ثورات على كل شيء بدءًا من العنصرية على المنصة وحتى قرارات التوظيف التي يتخذها المسؤولون التنفيذيون.

ميمي الأسهم

صوت الآلاف من أعضاء منتدى WallStreetBets – الذي يضم حوالي 15 مليون مستخدم وساعد في نشر أسهم meme مثل GameStop Corp. – لتعزيز منشور في المنتدى حول بيع أسهم Reddit على المكشوف عندما يبدأ التداول. تنوعت أسبابهم من افتقار الشركة إلى الربحية إلى المخاوف التنافسية.

اقرأ المزيد: يعتمد نجاح الاكتتاب العام الأولي لشركة Reddit على قاعدة المستخدمين الجامحة للشركة

ويقود الاكتتاب العام كل من مورجان ستانلي، وشركة جولدمان ساكس جروب، وجي بي مورجان تشيس وشركاه، وبنك أوف أمريكا، وفقًا لإيداع ريديت. وتخطط الشركة لتداول أسهمها في بورصة نيويورك تحت الرمز RDDT.

قال المؤسس المشارك لـ Reddit والرئيس التنفيذي ستيفن هوفمان في رسالة موقعة مضمنة في الملف إن الشركة لديها العديد من الفرص لتنمية كل من المنصة والأعمال.

قال هوفمان: “الإعلان هو عملنا الأول، وقد اكتشف المعلنون من جميع الأحجام أن Reddit مكان رائع للعثور على العملاء ذوي النوايا العالية الذين لا يمكنهم الوصول إليهم في أي مكان آخر”. “إن الإعلان على Reddit يتطور بسرعة، وما زلنا في المراحل الأولى من تنمية هذا العمل.”

ترخيص الذكاء الاصطناعي

قال Reddit إنه في المراحل الأولى للسماح لأطراف ثالثة بترخيص الوصول إلى البيانات الموجودة على المنصة، بما في ذلك تدريب نماذج الذكاء الاصطناعي. وقالت الشركة إنها دخلت في يناير في ترتيبات ترخيص البيانات بقيمة عقد إجمالية قدرها 203 ملايين دولار وشروط تتراوح بين عامين وثلاثة أعوام. وتتوقع ما لا يقل عن 66.4 مليون دولار من الإيرادات من تلك الاتفاقيات هذا العام، وفقًا للإيداع.

وأعلن Reddit أيضًا عن صفقة مع Google التابعة لشركة Alphabet Inc.، مما يسمح لمنتجات الذكاء الاصطناعي التابعة لـ Google باستخدام بيانات Reddit لتحسين التكنولوجيا الخاصة بها. غالبًا ما تحتاج نماذج اللغات الكبيرة إلى كميات كبيرة من المحتوى الذي أنشأه الإنسان لتحسينها.

يمتلك هوفمان أسهمًا تمنحه 3.5% من قوة التصويت. ويظهر التسجيل أن ذلك يتضمن أسهم الفئة ب التي سيكون لكل منها 10 أصوات مقارنة بصوت واحد لكل سهم من الفئة أ التي سيتم بيعها في الاكتتاب العام. لدى هوفمان أيضًا اتفاقية وكيل تصويت مع Advance.

ومن بين المساهمين الكبار الآخرين الرئيس التنفيذي للعمليات جينيفر وونغ، بالإضافة إلى FMR LLC والكيانات التابعة للرئيس التنفيذي لشركة OpenAI Sam Altman، وTencent Holdings Ltd.، وVy Capital، وQuiet Capital، وTacit Capital، وفقًا للإيداع.

زميل هوفمان المؤسس المشارك، صاحب رأس المال الاستثماري Alexis Ohanian، ليس مدرجًا بين المستثمرين الذين لديهم حصص تبلغ 5٪ أو أكثر ولم يتم ذكر اسمه في أي مكان آخر في التسجيل.

–بمساعدة بريا أناند، وريان جولد، وكاتي روف.

(التحديثات مع رد Reddit في الفقرة الرابعة)

الأكثر قراءة من بلومبرج بيزنس ويك

©2024 بلومبرج إل بي