الأسهم تنخفض مع عوائد سندات الخزانة وارتفاع الدولار: التفاف الأسواق

(بلومبرج) – انخفضت الأسهم في العقود الآجلة للأسهم الآسيوية والأوروبية، بينما ارتفعت عوائد سندات الخزانة والدولار، مع عدم قيام المستثمرين بعد بمراجعة توقعات أسعار الفائدة بالكامل.

الأكثر قراءة من بلومبرج

كما انخفضت العقود الآجلة للأسهم الأمريكية، بقيادة عقود مؤشري ستاندرد آند بورز 500 وناسداك 100. كان الانخفاض في عقود Euro Stoxx 50 بمثابة الخسارة الرابعة على التوالي للمؤشر الإقليمي.

وفي آسيا، لا تزال المخاوف العقارية تلقي بثقلها على الأسواق الصينية. وانخفض مؤشر هانج سينج في هونج كونج إلى المستويات التي شوهدت آخر مرة في نوفمبر، وانخفضت مؤشرات البر الرئيسي، مما يعكس مزاجًا قاتمًا في جميع أنحاء المنطقة.

انخفضت أحجام شركات تطوير العقارات الصينية بشكل أكبر بعد انخفاضها إلى أدنى مستوى لها منذ تسعة أشهر يوم الاثنين وسط علامات جديدة على الاضطرابات في القطاع. تعثرت مجموعة China Evergrande Group في سداد ديونها وتم احتجاز مديرين تنفيذيين سابقين. ويضاف ذلك إلى المخاوف بشأن تراكم ديون القطاع والمخاوف من احتمال توقف النمو العالمي كمحرك اقتصادي لثاني أكبر اقتصاد في العالم.

وانخفضت مؤشرات الأسهم في اليابان وكوريا الجنوبية وأستراليا، حيث أدت الخسائر في الأسهم الكورية الجنوبية إلى ارتفاع مؤشر كوسبي بنسبة 1.3%.

تضع هذه الانخفاضات مؤشر MSCI All Country World، وهو أحد أوسع مقاييس الأسهم العالمية، في طريقه لإنهاء أطول سلسلة خسائر بعد أن أنهى يوم الاثنين عند أدنى مستوى له في الجلسة السابعة في العقد الماضي.

استمرت عوائد سندات الخزانة في الارتفاع بعد أن أضاف سعر الفائدة لأجل 10 سنوات 11 نقطة أساس ليسجل أعلى مستوى له في 16 عامًا ليتداول فوق 4.54٪ يوم الاثنين. وامتد الزخم إلى آسيا، مع ارتفاع عوائد السندات الأسترالية والنيوزيلندية أيضًا.

تستمر الحكاية

جي بي مورجان تشيس وشركاه واقترح جيمي ديمون، رئيس مجلس الإدارة والرئيس التنفيذي، أن أسعار الفائدة في الولايات المتحدة يمكن أن تصل إلى 7٪، وهو السيناريو الأسوأ الذي من شأنه أن يترك المستهلكين والشركات دون تأمين.

وكتب محللو شركة بلاك روك الاستثمارية، بما في ذلك كبير استراتيجيي الاستثمار العالمي وي لي، في مذكرة: “لا تزال الأسعار مرتفعة”. سيؤدي التشديد الكمي وإصدار سندات الخزانة في الولايات المتحدة إلى دفع العائدات إلى الارتفاع على المدى القريب. “يظهر ارتفاع عائدات السندات طويلة الأجل أن الأسواق تتكيف مع المخاطر في نظام جديد يتسم بارتفاع التقلبات الكلية والسوقية.”

وكانت زيادة العائدات لصالح الخضر. حافظ مؤشر بلومبرج للدولار على مكاسبه منذ يوم الاثنين، ليغلق عند أعلى مستوى له منذ ديسمبر. واستقر الين بعد تراجعه إلى أدنى مستوياته في عام بعد أن ضاعف مسؤولو بنك اليابان جهودهم وسط أنباء عن استمرار الحاجة إلى التحفيز.

إن تحذير وكالة موديز لخدمات المستثمرين من أن إغلاق الحكومة الأمريكية سينعكس بشكل سيء على التصنيف الائتماني الأمريكي لم يفعل الكثير لتغيير معنويات السوق يوم الاثنين. قد تتزايد المخاوف بشأن الإغلاق في وقت لاحق من هذا الأسبوع مع اقتراب الأول من أكتوبر.

انخفضت أسعار النفط الخام يوم الثلاثاء، متراجعة للجلسة الثانية. ويشعر التجار بقلق متزايد من أن ارتفاع أسعار النفط يهدد بتغذية التضخم، مما يجعل من الصعب على صناع السياسات خفض أسعار الفائدة في أي وقت قريب. وتراهن صناديق التحوط على أن تعرض النفط لتقلص الإمدادات سيحفز الطلب.

قال رئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي في مينيابوليس، نيل كاشكاري، إنه يتوقع أن ترتفع أسعار الفائدة الأمريكية مرة أخرى هذا العام في ظل الاقتصاد القوي. وكررت هذه المشاعر تعليقات رئيسة بنك الاحتياطي الفيدرالي في بوسطن سوزان كولينز الأسبوع الماضي، التي قالت إن تشديد السياسة النقدية “بالتأكيد ليس مستبعدا”، في حين أشار محافظ بنك الاحتياطي الفيدرالي مايكل بومان إلى أن هناك حاجة إلى أكثر من زيادة واحدة.

وفي الوقت نفسه، قال رئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي في شيكاغو أوستن جولسبي يوم الاثنين أنه لا يزال من الممكن للولايات المتحدة تجنب الركود. وقال في مقابلة مع شبكة سي إن بي سي: “أسميه المسار الذهبي، وأعتقد أنه ممكن، ولكن هناك الكثير من المخاطر والطريق طويل ومتعرج”.

وقال هنري ألين، الخبير الاستراتيجي في دويتشه بنك: “هناك أسباب كثيرة للاعتقاد بأن التأثير الكامل للسياسة النقدية المتشددة لم يتحقق بعد”. “لذا، سوف يستغرق الأمر بضعة أشهر قبل أن تتضح الأمور بالنسبة للاقتصاد، مع استمرار أسعار الفائدة طويلة الأجل في الوصول إلى مستويات مرتفعة جديدة”.

أبرز أحداث هذا الأسبوع:

• مبيعات المنازل الجديدة في الولايات المتحدة، ومؤتمر مجلس ثقة المستهلك، الثلاثاء

• يتحدث فيليب لين من البنك المركزي الأوروبي عن السياسة النقدية يوم الثلاثاء

• الصين الأرباح الصناعية، الأربعاء

• السلع المعمرة الأمريكية، الأربعاء

• الثقة الاقتصادية في منطقة اليورو، ثقة المستهلك، الخميس

• مطالبات البطالة الأولية في الولايات المتحدة، الناتج المحلي الإجمالي، الخميس

• يلقي رئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي في ريتشموند توم باركين ورئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي في شيكاغو أوستن جولسبي خطابين يوم الخميس بينما يجتمع رئيس الاحتياطي الفيدرالي جيروم باول مع المعلمين في قاعة المدينة.

• منطقة اليورو CBI، الجمعة

• البطالة في اليابان، الإنتاج الصناعي، مبيعات التجزئة، مؤشر أسعار المستهلك في طوكيو، الجمعة

• إنفاق المستهلك الأمريكي، مخزونات الجملة، ثقة المستهلك من جامعة ميشيغان، الجمعة

• رئيسة البنك المركزي الأوروبي كريستين لاجارد تتحدث يوم الجمعة

• رئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي في نيويورك جون ويليامز يتحدث يوم الجمعة

بعض التحركات الرئيسية في الأسواق:

تشارك

• وانخفضت العقود الآجلة لمؤشر ستاندرد آند بورز 500 بنسبة 0.4% اعتبارًا من الساعة 7:12 صباحًا بتوقيت لندن. وارتفع مؤشر ستاندرد آند بورز 500 بنسبة 0.4%.

• وانخفضت العقود الآجلة لمؤشر ناسداك 100 بنسبة 0.6%. وارتفع مؤشر ناسداك 100 بنسبة 0.5%.

• وتراجع مؤشر توبكس الياباني 0.6%.

• انخفض مؤشر S&P/ASX 200 الأسترالي بنسبة 0.5%.

• وتراجع مؤشر هانج سينج في هونج كونج بنسبة 0.9%.

• وانخفض مؤشر شنغهاي المركب بنسبة 0.3%.

• تراجعت أسهم اليورو 50 الآجلة بنسبة 0.3%

عملات معدنية

• ارتفع مؤشر بلومبرج للدولار الفوري بنسبة 0.2%

• ولم يطرأ تغير يذكر على اليورو عند 1.0585 دولار

• ولم يطرأ تغير يذكر على الين الياباني عند 148.94 للدولار

• ولم يطرأ تغير يذكر على اليوان في المعاملات الخارجية عند 7.3095 للدولار

• ونزل الدولار الأسترالي 0.2 بالمئة إلى 0.6412 دولار أمريكي

• ونزل الجنيه الإسترليني 0.2 بالمئة إلى 1.2187 دولار

العملات الرقمية

• وارتفعت عملة البيتكوين 0.1% إلى 26327.35 دولارًا

• وارتفعت إيثريوم 0.4% إلى 1593.43 دولارًا

سندات

• وارتفع العائد على سندات الخزانة لأجل 10 سنوات بمقدار نقطتين إلى 4.55%.

• وارتفع العائد على السندات اليابانية لأجل 10 سنوات نقطة أساس واحدة إلى 0.740%.

• ارتفع العائد على السندات الأسترالية لأجل 10 سنوات بمقدار ثماني نقاط أساس إلى 4.40%.

مواد

• وانخفض خام غرب تكساس الوسيط بنسبة 0.6٪ إلى 89.15 دولارًا للبرميل.

• وانخفض الذهب في المعاملات الفورية 0.1 بالمئة إلى 1913.29 دولار للأوقية

تم إنتاج هذه القصة بمساعدة Bloomberg Automation.

الأكثر قراءة من بلومبرج بيزنس ويك

©2023 بلومبرج إل بي